항공우주 부품 시장의 비용 압박 증가

티타늄 가격의 지속적인 급등은 항공기 랜딩 기어 가격에 영향을 미칠 것입니다.

항공우주 재료 가격은 우크라이나 전쟁 초기 급등에서 회복됐지만, 부품 가격은 향후 재료 및 노동 시장의 전반적인 인플레이션을 반영할 가능성이 높다.

ILS(Inventory Locator Service)에서 수집한 55개 ATA 챕터의 부품 가격에 대한 백만 개 이상의 데이터 포인트를 검토한 최고 마케팅 책임자 EJ Schmidt는 2021~22년의 일반적인 추세는 "대부분의 ATA 챕터에서 0에서 낮은 한 자릿수 비율 감소였습니다. ." 이러한 추세는 새 부품과 중고 부품 모두를 기반으로 했습니다.

Schmidt는 회전 가능 및 비회전 가능 항목을 포함하여 가장 자주 거래되는 범주에서 몇 가지 추세를 지적합니다. 새로운 에어컨, 가압 장치, 장비 및 가구 부품의 경우 항공기 가격이 전년 대비 균일하게 책정되었습니다. 유압식 새 부품 가격도 2021~22년에 변동이 없었습니다. 그러나 새로운 항공기 도어 부품 가격은 동체 부품 가격과 마찬가지로 낮은 한 자릿수 상승률을 기록했습니다.

중고 에어컨 및 가압 부품 가격은 2021년부터 2022년까지 상업용 항공기에서 한 자릿수 중반 감소율을 기록했습니다. 항공기의 한 자릿수 중반 감소 비율로 등록된 시스템 부품을 표시하고 기록하는 데 사용되는 가격입니다. 중고 랜딩기어 부품 가격은 한 자릿수 중반까지 하락했습니다. 항공사의 중고 내비게이션 부품 가격은 높은 한 자릿수 비율로 하락했습니다. 신규 APU 가격은 낮은 한 자릿수 하락률을 보였다.

엔진 부품에 대한 이야기도 비슷했습니다. 새로운 일반 엔진 부품은 2021년부터 2022년까지 한 자릿수 비율 감소를 보였습니다. 새로운 발전소 부품 가격은 새로운 엔진 연료 제어 부품 가격과 마찬가지로 한 자릿수 중반 하락했습니다. 상업용 항공기용 엔진 배기 시스템용 신규 부품과 마찬가지로 중고 일반 엔진 부품도 한 자릿수 비율로 감소했습니다.

따라서 일반적인 인플레이션이 증가하더라도 여전히 침체된 항공 시장은 부품 가격을 낮게 유지하는 데 도움이 되었습니다. 이는 우크라이나 전쟁 발발 이후 자재 가격이 일시적으로 급등하면서 발생한 일이다.

예를 들어, 티타늄은 엔진, 랜딩 기어 및 기체 생산에 중요합니다. 현물 티타늄 가격은 2022년 5월에 잠시 160% 급등했지만 현재는 전쟁 전 수준보다 21%만 낮아졌습니다. 그러나 컨설팅업체인 트레이딩 이코노믹스(Trading Economics)는 티타늄 가격이 향후 2년 안에 약 4분의 1 정도 상승할 것으로 예측하고 있습니다.

니켈은 엔진과 항공 전자 시스템에 사용됩니다. 니켈 현물 가격은 2022년 3월에 두 배 이상 올랐지만 현재는 전쟁 전 수준보다 28% 낮아졌습니다. 트레이딩 이코노믹스(Trading Economics)는 2024년 말까지 니켈 가격이 약 분기 상승할 것으로 예상합니다.

최신 항공기에 복합재를 광범위하게 사용하더라도 알루미늄은 항공기 구조 부품에 여전히 중요합니다. 현물 알루미늄 가격은 우크라이나 전쟁이 시작되면서 거의 50% 상승했지만 전쟁 전 수준보다 13% 하락했습니다. 트레이딩 이코노믹스(Trading Economics)는 향후 2년 동안 추가 하락을 예상하고 있습니다.

그리고 항공기 전자 부품에 필수적이지만 최근 공급이 부족한 성가신 반도체 칩이 있습니다. 우크라이나가 이전에 칩 제조에 사용된 네온의 절반을 공급했기 때문에 칩 제조업체는 2021년부터 2022년까지 엄청난 마진으로 가격을 인상했습니다. 그러나 2023년 증가 전망은 좀 더 완만해 보입니다. 세계 최대 반도체 계약 제조업체인 Taiwan Semiconductor Manufacturing Company는 2022년부터 23년까지 가격을 6%만 인상할 계획입니다.

항공우주 OEM은 일반적으로 현물 가격이 아닌 계약 가격으로 자재를 구매하지만 현물 가격의 지속적인 움직임은 계약 가격에도 영향을 미칩니다. 알루미늄을 제외한 주요 항공우주 소재 가격은 상승세를 보일 전망이다.

이러한 추세를 고려할 때 항공우주 재료 비용은 증가할 것으로 예상되지만 너무 급격하지는 않을 것입니다. 노동계도 비슷한 속도로 움직이고 있다. 임금과 복리후생을 포함하는 미국의 민간고용비용지수는 최근 연평균 약 5%씩 상승하고 있다. 유럽에서는 임금 상승률이 연간 약 3%로 더 느려졌습니다. 트레이딩이코노믹스는 2023년 2.3%, 2024년 2.1% 증가할 것으로 예상했다.